Falcon Flex Momentum er en investeringsfond i Investeringsforeningen Falcon Invest. Fonden havde første handelsdag på børsen i København 7. september 2017 og var inden børsnoteringen et unoteret investeringsaktieselskab med samme navn.
Afkast og nøgletal før børsnoteringen er fra en simulation af den nuværende investeringsstrategi, der er en justeret udgave af strategien indtil december 2017.
Grundet den skiftende aktivklasseallokering har Falcon Flex Momentum ikke noget sammenligningsindeks (benchmark).
En fornyet opblussen af den langvarige handelskonflikt samt frygten for en recession sendte alle de store regionale aktiemarkeder i minus for måneden.
Emerging markets var blandt de mest faldende aktiemarkeder med et minus på over 4%, efterfulgt af amerikanske aktier med et minus på næsten 2%. Defensive aktivklasser så som guld og obligationer gav positive afkast. Guld steg med næsten 9%.
Nettoafkastet for august i Falcon Flex Momentum var -0,3%. Totalafkastet for 2019 er 11,7%.
I forbindelse med reallokeringerne i august måned blev der igen allokeret yderligere til guld, som blev øget med 2,2%-point til en vægt på 10,7%, mens allokeringen til aktier blev nedbragt.
Jævnfør vores faste reallokeringsintervaller vil reallokering af de næste delporteføljer i Falcon Flex Momentum ske primo september 2019.
| Segment | Vægt |
|---|---|
| Guld | 10,7% |
| Højforrentede obligationer | 7,1% |
| Globale ejendomme | 6,0% |
“Vægt” angiver vægten i porteføljen ultimo måneden.
| Segment | Vægt |
|---|---|
| Amerikanske aktier | 35,4% |
| Europæiske aktier | 14,1% |
| Emerging markets aktier | 8,5% |
| Værdipapir | Vægt* | Stigning** |
|---|---|---|
| iShares Gold Trust | 10,7% | 8,7% |
| iShares Global REIT ETF | 6,0% | 3,7% |
| iShares Europe Min Vol ETF | 1,2% | 1,3% |
* Vægt angiver vægten i porteføljen ultimo måneden.
** Stigning/Fald angiver kursudviklingen i DKK inkl. udbytter.
| Værdipapir | Vægt* | Fald** |
|---|---|---|
| iShares MSCI EM | 6,8% | -4,1% |
| iShares MSCI Pacific ETF | 0,7% | -2,0% |
| db x-trackers MSCI USA | 14,7% | -1,9% |
| Aktier i udviklede lande | 56,0% |
| Emerging markets | 8,7% |
| Obligationer | 14,5% |
| Ejendomsaktier | 6,0% |
| Råvarer | 4,1% |
| Guld | 10,7% |
| US Dollar | 54,7% |
| Euro | 20,2% |
| Japanske Yen | 4,6% |
| Britiske Pund | 4,5% |
| Schweiziske Franc | 2,2% |
| Øvrige | 13,8% |
| Konsumentvarer | 16,3% |
| Finans | 13,5% |
| Forbrugsgoder | 6,6% |
| Industri | 6,0% |
| Kommunikation | 5,9% |
| Teknologi | 5,6% |
| Energi | 4,3% |
| Øvrige | 6,6% |
| USA | 35,3% |
| Japan | 3,9% |
| England | 3,7% |
| Frankrig | 2,3% |
| Schweiz | 2,2% |
| Kina | 2,1% |
| Tyskland | 1,9% |
| Øvrige | 13,2% |
| Rating | Vægt |
|---|---|
| AAA | 0,1% |
| AA | 0,7% |
| A | 2,8% |
| BBB | 4,1% |
| BB | 4,2% |
| CCC | 2,2% |
| CC eller mindre | 0,4% |
| Type | Vægt |
|---|---|
| Korte statsobligationer *** | 0,0% |
| Europæiske virksomhedsobligationer ** | 7,4% |
| Europæiske højtforrentede obligationer * | 7,1% |
*** Investment grade (højeste kreditkvalitet)
** Investment grade (høj kreditkvalitet)
* Non investment grade (lav kreditkvalitet)
| Type | Område | Vægt | |
|---|---|---|---|
| db x-trackers MSCI USA | ETF (Aktier i udviklede lande) | USA | 14,7% |
| FTSE Developed Europe UCITS ETF | ETF (Aktier i udviklede lande) | Europa | 12,0% |
| iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD | ETF (Aktier i udviklede lande) | USA | 11,3% |
| iShares Gold Trust | ETF (Ædelmetaller) | Guld | 10,7% |
| Vanguard FTSE North America UCITS ETF | ETF (Aktier i udviklede lande) | USA | 7,7% |
Hele porteføljens indhold kan til enhver tid hentes med 14 dages forsinkelse via dette link.
Nærværende rapport er alene udarbejdet til brug for orientering og kan ikke betragtes som en opfordring om eller anbefaling til at købe, beholde eller sælge værdipapirer omtalt i rapporteringen eller investeringsbeviser i Investeringsforeningen Falcon Invest. Rapporteringen kan ikke betragtes som anbefalinger eller rådgivning af finansiel, juridisk, regnskabsmæssig eller skattemæssig karakter. Investeringsforeningen Falcon Invest og Falcon Fondsmæglerselskab A/S kan ikke holdes ansvarlig for tab forårsaget af dispositioner – eller mangel på samme – foretaget på baggrund af oplysningerne i denne rapportering. Historiske afkast er ikke en garanti for fremtidige afkast og investering kan være forbundet med risiko for tab, som ikke på forhånd kan fastlægges. Der tages forbehold for eventuelle fejl.